菲律賓是一個(gè)資源豐富的島國(guó)，其礦產(chǎn)資源包括金、銅、鎳、鐵礦石、煤礦等多種礦產(chǎn)，其中一些礦產(chǎn)在全球市場(chǎng)上具備相當(dāng)?shù)母?jìng)爭(zhēng)力。

雖然中國(guó)與菲律賓之間的關(guān)系存在一定的不穩(wěn)定因素，但是中國(guó)對(duì)菲律賓礦業(yè)的投資在過去幾年一直呈現(xiàn)出明顯的增長(zhǎng)趨勢(shì)。中國(guó)企業(yè)通過收購(gòu)、合資或獨(dú)資投資方式，積極參與菲律賓的礦業(yè)項(xiàng)目。中國(guó)企業(yè)的投資涉及到金礦、銅礦、鎳礦等多個(gè)礦產(chǎn)領(lǐng)域，以滿足中國(guó)國(guó)內(nèi)對(duì)這些礦產(chǎn)的需求。我們預(yù)計(jì)中國(guó)企業(yè)對(duì)于菲律賓的礦業(yè)投資從長(zhǎng)期而言仍然會(huì)是一個(gè)逐漸增長(zhǎng)的趨勢(shì)。

然而，除了政治的不穩(wěn)定因素外，投資菲律賓的礦業(yè)的中國(guó)企業(yè)也面臨法律方面的挑戰(zhàn)，其中主要原因是因?yàn)榉坡少e諸多的法律合規(guī)要求。本文將結(jié)合我們過往的項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)，從外國(guó)人投資比例限制、土地使用權(quán)和環(huán)境合規(guī)要求對(duì)中國(guó)企業(yè)在菲律賓礦業(yè)可能遇到的問題進(jìn)行提示，以期對(duì)在菲律賓開展礦業(yè)投資的中國(guó)企業(yè)有所裨益。

一、外國(guó)人投資比例限制

在菲律賓的礦業(yè)投資中，首先需要考慮的是菲律賓《外國(guó)投資法》（Foreign Investments Act）規(guī)定的外國(guó)投資持股比例限制。根據(jù)菲律賓《外國(guó)投資法》，如果外國(guó)人在一家菲律賓當(dāng)?shù)毓境钟谐^40%具有投票權(quán)的股份，則該公司將受到多項(xiàng)投資限制，其中包括多項(xiàng)許可和權(quán)利限制。

礦業(yè)領(lǐng)域存在上述限制。根據(jù)菲律賓《礦業(yè)法》（Mining Act）的相關(guān)規(guī)定，菲律賓的礦權(quán)種類主要以下類型：勘探許可（Exploration Permit）、財(cái)務(wù)與技術(shù)援助協(xié)議（Financial and Technical Assistance Agreement [1] ）、礦產(chǎn)加工協(xié)議（Mineral Processing Agreement）和礦產(chǎn)品分成協(xié)議（Mineral Production Sharing Agreement）等。根據(jù)菲律賓《礦業(yè)法》，對(duì)于持有勘探許可、簽署財(cái)務(wù)與技術(shù)援助協(xié)議和礦產(chǎn)加工協(xié)議的主體，外國(guó)投資者的投資持股比例可達(dá)100%；但是，對(duì)于礦產(chǎn)品分成協(xié)議，《礦業(yè)法》規(guī)定只有外國(guó)人持股比例不超過40%的菲律賓公司才能參與。

此外，菲律賓礦業(yè)投資者通常還會(huì)涉及到土地、用水、港口方面的許可和權(quán)利，這些方面同樣存在以下外國(guó)人投資限制：

在收購(gòu)交易中，許多外國(guó)投資者經(jīng)常會(huì)遇到這樣的情況：菲律賓的目標(biāo)公司在被收購(gòu)前的外國(guó)人投資持股比例不超過40%，并且已經(jīng)持有受限于外國(guó)人投資持股比例的權(quán)利或許可。然而，在收購(gòu)交易的交割后，外國(guó)人在該公司的持股比例將超過40%。在這種情況下，外國(guó)人投資持股比例限制仍然適用于股權(quán)交割后的目標(biāo)公司。如果目標(biāo)公司繼續(xù)持有受限于外國(guó)人投資持股比例的權(quán)利或許可，可能會(huì)面臨罰款、強(qiáng)制剝離外資股權(quán)、吊銷執(zhí)照或其他處罰。

因此，投資菲律賓礦業(yè)的外國(guó)投資者需考慮將股權(quán)方面的投資限制在40%以內(nèi)以便目標(biāo)公司取得或繼續(xù)持有上述權(quán)利或許可，或者在收購(gòu)交易后與第三方菲律賓公司簽訂有關(guān)協(xié)議，以便目標(biāo)公司使用第三方菲律賓公司的權(quán)利或許可進(jìn)行礦業(yè)開發(fā)。

二、土地使用權(quán)

除了外國(guó)投資者持股比例限制以外，其次需要關(guān)注的是與礦業(yè)投資相關(guān)的土地問題。在土地問題上，上文提及的外國(guó)投資者限制仍然適用：外國(guó)投資者持股超過40%的公司不得持有菲律賓土地。同時(shí)，需要明確的是，根據(jù)菲律賓的法律，礦權(quán)并不自動(dòng)附帶與礦業(yè)項(xiàng)目開發(fā)相關(guān)的土地權(quán)利。礦業(yè)公司通常需要與土地所有人以及其他相關(guān)主體簽署有關(guān)協(xié)議，以取得地表使用權(quán)。地表使用權(quán)授予公司進(jìn)入相關(guān)土地進(jìn)行礦產(chǎn)勘探和采礦的權(quán)利。

菲律賓的土地分為祖先土地（Ancestral Land）和非祖先土地（Non-Ancestral Land）兩種類型，針對(duì)這兩種類型的土地，公司在申請(qǐng)地表使用權(quán)時(shí)需要滿足不同的要求。具體要求請(qǐng)見以下我們梳理的表格：

此外，菲律賓土地可能還涉及地役權(quán)的問題。地役權(quán)是指土地所有人將其土地提供給他人使用的權(quán)利。根據(jù)菲律賓的土地法規(guī)，地役權(quán)可以是永久性的或有限期的，并且可以授予給個(gè)人、公司或政府實(shí)體，并且地役權(quán)協(xié)議中通常規(guī)定了土地使用目的和使用期限。礦業(yè)公司在簽訂有關(guān)土地使用權(quán)的協(xié)議時(shí)，需注意相關(guān)土地是否已經(jīng)存在針對(duì)第三方的地役權(quán)。如果相關(guān)土地已經(jīng)存在針對(duì)第三方的地役權(quán)，礦業(yè)公司需評(píng)估該地役權(quán)是否會(huì)影響礦業(yè)項(xiàng)目的土地使用和項(xiàng)目開發(fā)。礦業(yè)公司可與土地所有人以及持有地役權(quán)的第三方進(jìn)行溝通協(xié)商，以減少地役權(quán)對(duì)礦業(yè)項(xiàng)目的影響，或者在可能的情況下，要求土地所有人撤銷影響礦業(yè)項(xiàng)目的地役權(quán)。

三、環(huán)境合規(guī)要求

菲律賓的礦業(yè)經(jīng)營(yíng)者需要獲得多項(xiàng)與環(huán)境相關(guān)的許可。菲律賓政府對(duì)礦業(yè)項(xiàng)目設(shè)置了嚴(yán)格的環(huán)境評(píng)估和許可發(fā)放標(biāo)準(zhǔn)，以確保礦業(yè)活動(dòng)不會(huì)對(duì)環(huán)境造成嚴(yán)重破壞。菲律賓環(huán)境和自然資源部下屬的環(huán)境管理局（Environment Management Bureau）負(fù)責(zé)發(fā)放多項(xiàng)環(huán)境許可。此外，環(huán)境管理局有權(quán)針對(duì)任何違反菲律賓環(huán)境相關(guān)法律的行為發(fā)布禁令，以防止對(duì)環(huán)境造成不可逆轉(zhuǎn)的嚴(yán)重?fù)p害。

根據(jù)菲律賓環(huán)境和自然資源部發(fā)布的指導(dǎo)方針，礦業(yè)項(xiàng)目通常都是環(huán)境敏感項(xiàng)目，因此礦業(yè)公司必須向環(huán)境管理局申請(qǐng)環(huán)境許可證書。這些環(huán)境許可證書可能會(huì)對(duì)礦業(yè)開發(fā)和經(jīng)營(yíng)設(shè)置限制條件，而任何違反限制條件的行為都會(huì)導(dǎo)致環(huán)境許可證書被撤銷。此外，菲律賓《礦業(yè)法》規(guī)定，公司在收到環(huán)境許可證書后的30天內(nèi)，需要向菲律賓礦山復(fù)墾基金委員會(huì)提交環(huán)境保護(hù)和改善方案，以供其審準(zhǔn)。這份方案必須清晰闡明《礦業(yè)法》和環(huán)境許可證書下規(guī)定的環(huán)境保護(hù)和改善承諾。

除了上述的環(huán)境許可證書，礦業(yè)公司在以下情況下還需申請(qǐng)其他相應(yīng)的許可證：

1. 如果礦業(yè)項(xiàng)目涉及空氣污染物的排放，礦業(yè)公司必須申請(qǐng)相應(yīng)的大氣污染源和控制設(shè)施操作許可證。這些許可證會(huì)詳細(xì)規(guī)定空氣污染物的排放限制，以確保達(dá)到并維持環(huán)境空氣質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)。根據(jù)菲律賓的《清潔空氣法實(shí)施細(xì)則》，如果項(xiàng)目中存在固定空氣污染源，礦業(yè)經(jīng)營(yíng)者必須獲得環(huán)境管理局發(fā)放的有效運(yùn)行許可證；如果項(xiàng)目中存在非固定污染源，則必須首先獲得環(huán)境管理局發(fā)放的施工許可證。違反《清潔空氣法》可能會(huì)導(dǎo)致罰款、監(jiān)禁，或兩者兼施；

   
   

2. 如果礦業(yè)項(xiàng)目涉及污水排放，礦業(yè)公司必須按照《清潔水法案》的規(guī)定，向環(huán)境和自然資源部申請(qǐng)污水排放許可證。同時(shí)，礦業(yè)經(jīng)營(yíng)者可能需要定期向環(huán)境管理局提交自我監(jiān)測(cè)報(bào)告。違反《清潔水法案》可能會(huì)導(dǎo)致罰款、監(jiān)禁，或兩者兼施；

   
   

3. 如果礦業(yè)項(xiàng)目會(huì)產(chǎn)生有害廢物，礦業(yè)公司必須申請(qǐng)有害廢物產(chǎn)生單位注冊(cè)證書。根據(jù)菲律賓《有毒物質(zhì)、危險(xiǎn)物質(zhì)和核廢料控制法》的規(guī)定，如果公司的業(yè)務(wù)涉及有毒物質(zhì)和危險(xiǎn)廢物的進(jìn)口、制造、加工、分銷、使用、運(yùn)輸、處理和處置，則公司必須注冊(cè)成為廢物產(chǎn)生單位，并遵守廢物管理的有關(guān)規(guī)定。同時(shí)，公司還需指定一名全職的污染控制官，以協(xié)助監(jiān)測(cè)公司的污染情況，并定期向環(huán)境管理局提交自我監(jiān)測(cè)報(bào)告和污染控制官認(rèn)證證書。違反上述法律規(guī)定可能導(dǎo)致罰款和監(jiān)禁。此外，公司的合伙人、總裁、董事和經(jīng)理，在同意或者明知違反上述法律規(guī)定的行為而予以容忍的情況下，應(yīng)對(duì)員工的行為負(fù)直接責(zé)任，并作為共同負(fù)責(zé)人負(fù)刑事責(zé)任。在某些情況下，處罰可能會(huì)附帶沒收違法行為產(chǎn)生的收益和工具、材料或其他設(shè)備，包括用于違法行為的車輛和船只。

需要特別提示的是：由于礦業(yè)公司的投資者也可能因環(huán)境問題而與菲律賓當(dāng)?shù)毓疽黄鹭?fù)有連帶法律責(zé)任，外國(guó)投資者在進(jìn)行菲律賓的礦業(yè)投資時(shí)需確保目標(biāo)公司已符合環(huán)境相關(guān)的法律法規(guī)，以避免因環(huán)境污染問題而導(dǎo)致的法律責(zé)任和處罰。

四、結(jié)論

菲律賓的礦業(yè)市場(chǎng)因其豐富的資源而備受關(guān)注，但與此同時(shí)，菲律賓礦業(yè)相關(guān)的法律法規(guī)也對(duì)外國(guó)投資者投資菲律賓礦業(yè)設(shè)置了嚴(yán)格的要求和限制。上述對(duì)外國(guó)人投資比例限制、土地使用權(quán)要求和環(huán)境合規(guī)要求的介紹，僅是結(jié)合我們?cè)诜坡少e礦業(yè)投資收購(gòu)項(xiàng)目的相關(guān)經(jīng)驗(yàn)，初步討論了在菲律賓礦業(yè)投資并購(gòu)項(xiàng)目中的重點(diǎn)事項(xiàng)。

中國(guó)企業(yè)在菲律賓進(jìn)行礦業(yè)投資項(xiàng)目時(shí)，首先應(yīng)全面了解菲律賓的礦業(yè)法律制度，設(shè)計(jì)符合當(dāng)?shù)胤蓮?qiáng)制性要求的交易架構(gòu)。此外，在進(jìn)行項(xiàng)目法律盡職調(diào)查時(shí)，應(yīng)結(jié)合具體情況進(jìn)行個(gè)案分析和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，從多個(gè)角度考慮潛在中高風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)，并在做出投資決策時(shí)采取相應(yīng)的解決方案，以確保項(xiàng)目在較小或可控的風(fēng)險(xiǎn)下順利進(jìn)行并實(shí)現(xiàn)預(yù)期收益。同時(shí)，要在菲律賓礦業(yè)投資取得成功，中國(guó)投資者還需全面了解當(dāng)?shù)氐恼魏蜕鐓^(qū)情況，積極與政府和當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)合作，及時(shí)了解當(dāng)?shù)卣蜕鐓^(qū)的變化，并對(duì)潛在的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)及早制定預(yù)案和解決方案。

[注]?

[1] 財(cái)務(wù)與技術(shù)援助協(xié)議是與菲律賓政府簽署的涵蓋對(duì)目標(biāo)礦區(qū)進(jìn)行礦產(chǎn)勘探、開發(fā)和商業(yè)開采許可的協(xié)議。