引言

2024年7月18日，黨的第二十屆中央委員會第三次全體會議審議通過了《中共中央關(guān)于進(jìn)一步全面深化改革、推進(jìn)中國式現(xiàn)代化的決定》，明確指出：“完善稅收、社會保障、轉(zhuǎn)移支付等再分配調(diào)節(jié)機(jī)制。支持發(fā)展公益慈善事業(yè)?！边@為我國慈善活動的發(fā)展進(jìn)一步提供了強(qiáng)有力的政策支持和價(jià)值引領(lǐng)。在這一大背景下，基金會作為慈善事業(yè)的重要力量，將在提供公共服務(wù)、優(yōu)化資源配置、促進(jìn)社會和諧等領(lǐng)域發(fā)揮著愈加重要的作用。

為促進(jìn)慈善事業(yè)的可持續(xù)運(yùn)營、最大化慈善財(cái)產(chǎn)的效能，實(shí)踐中，一些基金會根據(jù)《慈善組織保值增值投資活動管理暫行辦法》等法律法規(guī)參與投資活動，以實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)保值增值。然而，具有免稅資格的基金會是否需要對其從保值增值投資中獲得的收益繳納企業(yè)所得稅，是基金會管理者和投資者關(guān)心的重點(diǎn)。本文旨在探討這一問題，為基金會的稅務(wù)籌劃提供參考。

一、基金會同樣適用《企業(yè)所得稅法》

《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》（“《企業(yè)所得稅法》”）第一條規(guī)定，“在中華人民共和國境內(nèi)，企業(yè)和其他取得收入的組織（以下統(tǒng)稱企業(yè)）為企業(yè)所得稅的納稅人，依照本法的規(guī)定繳納企業(yè)所得稅”。這意味著：包括基金會在內(nèi)的非營利組織均適用企業(yè)所得稅法，基金會的納稅義務(wù)受到《企業(yè)所得稅法》及其實(shí)施條例的規(guī)范。

二、免稅基金會并非所有收入均可免稅

就具有免稅資格的基金會而言，根據(jù)《企業(yè)所得稅法》第二十六條，符合條件的非營利組織的收入可以被認(rèn)定為免稅收入；《中華人民共和國企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》（“《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》”）第八十五條明確指出，上述免稅收入不包括非營利組織從事的營利性活動收入，但國務(wù)院財(cái)政、稅務(wù)主管部門另有規(guī)定的除外。

《財(cái)政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于非營利組織企業(yè)所得稅免稅收入問題的通知》（財(cái)稅〔2009〕122號）（“122號文”）對免稅收入具體范圍進(jìn)行了規(guī)定，明確規(guī)定以下項(xiàng)目可以享受免稅政策：

（1）接受其他單位或者個人捐贈的收入；

（2）除《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》第七條規(guī)定的財(cái)政撥款以外的其他政府補(bǔ)助收入，但不包括因政府購買服務(wù)取得的收入；

（3）按照省級以上民政、財(cái)政部門規(guī)定收取的會費(fèi)；

（4）不征稅收入和免稅收入孳生的銀行存款利息收入；

（5）財(cái)政部、國家稅務(wù)總局規(guī)定的其他收入。

結(jié)合122號文與《慈善組織保值增值投資活動管理暫行辦法》，基金會免稅收入、非免稅收入以及禁止的投資活動具體情形如下表所示：

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綜合上述，基金會的免稅資格并非稅務(wù)實(shí)踐中“萬能鑰匙”；基金會投資收益并不當(dāng)然地在免稅范圍之內(nèi)，可能需要按照高達(dá)25%的稅率繳納企業(yè)所得稅。

三、實(shí)務(wù)處理與典型案例

根據(jù)《國家稅務(wù)總局關(guān)于貫徹落實(shí)企業(yè)所得稅法若干稅收問題的通知》（國稅函〔2010〕79號）第六條，《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第二十七條、第二十八條的規(guī)定，企業(yè)取得的各項(xiàng)免稅收入所對應(yīng)的各項(xiàng)成本費(fèi)用，除另有規(guī)定者外，可以在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時扣除。

根據(jù)《基金會管理?xiàng)l例》，無論公募基金會還是非公募基金會均有公益支出最低標(biāo)準(zhǔn)，一般來說其（非免稅的）收入都會顯著低于支出，實(shí)踐中在扣除包括公益支出的各項(xiàng)費(fèi)用后，最終實(shí)際產(chǎn)生企業(yè)應(yīng)納稅所得額的情況是相對少見的。

不過，在實(shí)務(wù)中，即使是具有免稅資格的基金會也需要在《事業(yè)單位、民間非營利組織收入、支出明細(xì)表》中，明確、如實(shí)地填報(bào)投資收益，包括各項(xiàng)短期投資、長期債券投資、長期股權(quán)投資取得的投資收益，做好與稅務(wù)機(jī)關(guān)的溝通工作（尤其是產(chǎn)生大額投資收益進(jìn)項(xiàng)時），避免產(chǎn)生稅務(wù)違規(guī)的情況，給企業(yè)帶來不必要的經(jīng)濟(jì)與聲譽(yù)損失。

【典型案例1】根據(jù)《公益時報(bào)》的報(bào)道，2016年舉辦的中國公益年會上有業(yè)內(nèi)人士提及：某企業(yè)家創(chuàng)辦的慈善基金會曾有一筆大額股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入存在稅務(wù)違規(guī)，被當(dāng)?shù)囟悇?wù)主管機(jī)關(guān)追繳2.5億元企業(yè)所得稅，并罰沒800萬元滯納金。[2]

【典型案例2】根據(jù)廣東省廣州市稅務(wù)機(jī)關(guān)“穗越稅一所罰（2018）62號處罰文書”，某省級公募基金會因?yàn)橛馄谏陥?bào)所屬期2018年第一季度至2018年第三季度的企業(yè)所得稅，被稅務(wù)機(jī)關(guān)處罰款。

四、他山之石：美國基金會投資收益的稅務(wù)政策

在全球范圍內(nèi)，基金會作為推動社會公益和慈善事業(yè)的重要力量，其保值增值投資收益的稅務(wù)處理是各國稅法中一個復(fù)雜而精細(xì)的議題。不同國家和地區(qū)根據(jù)自身的法律體系和政策目標(biāo)，制定了不同的稅制安排。

以美國為例，符合《美國聯(lián)邦國內(nèi)稅收法典》（Internal Revenue Code )第501條(c)款(3)項(xiàng)規(guī)定的非營利組織可以獲得免稅資格：第一，該組織必須具有明確的非營利目的，主要活動應(yīng)為非營利性質(zhì)，并且不得為個人牟利。第二，不參與政治性活動，包括實(shí)質(zhì)性游說活動和競選活動。

這些符合條件的免稅組織通常被稱為“501(c)(3)組織”。501(c)(3)組織主要分為公共慈善組織(Public Charities)與私人基金會(Private Foundations)兩種類型。其中：

僅有滿足一定條件的501(c)(3)組織才可以申請認(rèn)定為公共慈善組織，公共慈善組織對于資金的來源與治理結(jié)構(gòu)適用更嚴(yán)格的要求。公共慈善組織通常是宗教協(xié)會、教育組織、動物福利機(jī)構(gòu)等，其保值增值投資活動的收益可享受免稅。

私人基金會是501(c)(3)組織默認(rèn)的也是最常見的類型，我們熟悉的福特基金會、洛克菲勒基金會均屬于此類。對于私人基金會的投資凈收益，在新法《2020年進(jìn)一步合并撥款法》（The Further Consolidated Appropriations Act of 2020）之前，一般征收2%的特別消費(fèi)稅（excise tax），滿足特殊條件的，可以降低至1%；在新法頒布后，統(tǒng)一適用1.39%的特別消費(fèi)稅。

由此可見，美國非營利組織的投資收益稅負(fù)顯著低于中國（免稅或1.39% vs 25%）。加上美國非營利組織可選的投資活動較為廣泛、公益事業(yè)支出比例的規(guī)定相對寬松，導(dǎo)致其參與保值增值活動的熱情與專業(yè)能力都相對高于中國非營利組織，進(jìn)而從側(cè)面促進(jìn)了民間慈善事業(yè)的良性與長期發(fā)展，在一定程度上值得借鑒。

【典型案例】根據(jù)美國法律規(guī)定，福特基金會章程規(guī)定其每年至少需要使用本金的5%用于公益慈善活動，而本金的95%則可以繼續(xù)投資到市場中，使其收益能夠支持基金會的運(yùn)作。較低的稅負(fù)促進(jìn)了資金的保值增值，使得福特基金會能夠在追求社會回報(bào)的同時兼顧財(cái)務(wù)回報(bào)。在法規(guī)的支持下，得當(dāng)?shù)耐顿Y活動成為福特基金會持續(xù)運(yùn)營八十余年、尤其是在1950年脫離福特汽車集團(tuán)后仍保持活力的重要因素。

結(jié)論

《企業(yè)所得稅法》中規(guī)定的免稅資格通常適用于捐贈收入、會費(fèi)收入等非經(jīng)營性收入，投資等經(jīng)營性收入則不在免稅范圍內(nèi)。一個有免稅資格的基金會從保值增值投資中獲得的收益，需要申報(bào)并根據(jù)規(guī)定繳納企業(yè)所得稅。

稅收制度安排是慈善組織與公益事業(yè)蓬勃發(fā)展的重要保障。美國對基金會的稅收安排降低了基金會的運(yùn)營壓力，為其開展公益活動提供了有力支持。我們期待可以通過適當(dāng)調(diào)整稅率和增加配套的優(yōu)惠政策，為基金會開展保值增值活動提供更多便利，以回應(yīng)黨的二十屆三中全會的要求，推動我國慈善事業(yè)的發(fā)展，使慈善事業(yè)成為“第三次分配”中的重要抓手，更好地貢獻(xiàn)于保障和改善民生。

[注]?

[1]?需要說明：根據(jù)《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第八十三條等相關(guān)規(guī)定，企業(yè)取得的符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權(quán)益性投資收益亦為免稅收入。因此，實(shí)務(wù)中非營利組織通過受贈的方式取得股權(quán)，該股權(quán)的股息、紅利等投資收益雖然不在122號文列舉的免稅收入范圍內(nèi)，但是未必產(chǎn)生稅負(fù)。

[2]?《公益時報(bào)》：《“公益慈善資金”投資股權(quán)首次被監(jiān)管層提出，引發(fā)行業(yè)關(guān)注》，http://www.gongyishibao.com/html/redian/2024/04/27273.html 。